1. El error de predecir el fin del GLP desde la óptica de las capitales
Todo debate sobre el futuro del GLP en Brasil comete el mismo error metodológico: parte de la experiencia de los barrios ricos de las capitales para proyectar el destino de un sector que existe, esencialmente, para abastecer al Brasil que no aparece en esa experiencia. La inducción eléctrica en Pinheiros y Leblon es una tendencia real. Pero no es el Brasil real.
Con casi el 100% de electrificación formal, Brasil aún presenta una gran pobreza energética — y la contradicción se resuelve cuando se distingue entre acceso y asequibilidad. La leña combinada con el GLP aún abastece más de la mitad del consumo residencial, y la cocción representa casi la mitad de la energía utilizada en los hogares, siendo el servicio más dependiente de fuentes tradicionales.
El cilindro de gas llegó a donde la red eléctrica llegó primero — y permaneció incluso después de que la red llegara. Esto dice algo importante sobre la naturaleza del producto y sobre la naturaleza de la demanda que lo sostiene.
2. El cilindro como infraestructura social de última milla
El GLP no es solo un combustible. Es una infraestructura social. Brasil cuenta con 19 distribuidoras autorizadas y cerca de 59 mil revendedores legalizados, responsables de la capilaridad del abastecimiento — con presencia en el 100% de los municipios brasileños. Ninguna red de gas canalizado llega a donde llega el cilindro. Ningún programa de inducción eléctrica logra sustituir, en el corto plazo, la logística de última milla que esta cadena construyó a lo largo de décadas.
El Programa Gas del Pueblo, en vigor desde noviembre de 2025, ya beneficia a cerca de 15 millones de familias en las 27 unidades federativas — aproximadamente 50 millones de personas con acceso al gas de cocina a través de la red de revendedores acreditados. La escala de este programa solo es viable porque la infraestructura de distribución y reventa ya existía. El Estado no la construyó — la encontró lista y la utilizó como vehículo de política pública.
La escala del Programa Gas del Pueblo — 15 millones de familias, 50 millones de personas — solo es viable porque la infraestructura de distribución y reventa ya existía. El Estado no la construyó. La encontró lista y la utilizó como vehículo de política pública.
3. Los tres horizontes: longevidad con transformación
El análisis prospectivo del sector necesita trabajar con tres horizontes distintos, cada uno con dinámica propia.
| Horizonte | Escenario | Dinámica |
|---|---|---|
| 2026–2035 | Sector esencial y estructuralmente resiliente | Demanda anclada en la pobreza energética, capilaridad insustituible y política pública de subsidio. Ninguna tecnología sustituta tendrá escala suficiente en una década. |
| 2035–2045 | Inicio de compresión selectiva | La electrificación avanza en las metrópolis. El gas natural penetra en regiones industriales. El mercado del cilindro mantiene volumen, pero pierde participación en segmentos y geografías específicos. |
| 2045–2055 | Reconfiguración estructural, no desaparición | El sector no desaparece — se transforma. Operadores más grandes y eficientes sustituyen el modelo fragmentado. El cilindro continúa. El operador promedio de 2045 será diferente. |
4. El gas natural y la trampa de la circularidad
Para entender por qué el GLP dura más de lo que el mercado imagina, es necesario comprender por qué el gas natural encuentra dificultades para sustituirlo en el segmento residencial — especialmente en las regiones donde el cilindro aún domina.
El problema del gas natural en Brasil no está en la oferta. El país tiene gas. El presal produce, las reservas crecen. El problema está en la demanda. O, mejor dicho: en la circularidad que impide la creación de esa demanda.
Para expandir la red de gasoductos residenciales en una región nueva, es necesario garantizar que la demanda futura justifique la inversión en infraestructura. Pero la demanda solo se materializa cuando la infraestructura existe. Sin romper este ciclo — con subsidio estatal, un ancla industrial de gran porte o densidad urbana suficientemente alta — el retorno de la inversión del gasoducto no cierra. El inversor no entra. La red no se expande.
El gas natural tendría que construir la red para luego atraer al consumidor. El bio-GLP ya tiene la red. Solo necesita el producto. La infraestructura del GLP es el activo más estratégico de la transición energética brasileña en el segmento de última milla — y el mercado aún no lo ha valorado.
5. El bio-GLP: la transición que preserva la infraestructura
Hay un escenario que los pesimistas sobre el futuro del GLP rara vez consideran: el del producto que cambia, pero cuya cadena permanece. El Gas Licuado Renovable — GLR, o bio-GLP — es químicamente idéntico al GLP fósil. Misma estructura molecular, mismo desempeño, misma aplicación. La diferencia está en el origen: biomasa residual, aceites vegetales, residuos agroindustriales y urbanos en lugar de petróleo.
Y la consecuencia más relevante para el debate sobre el futuro del sector es esta: se trata de un combustible drop-in, que no necesita adaptaciones en las cocinas a GLP. Esto significa que la llegada del bio-GLP al mercado no destruye la cadena de distribución y reventa. La resignifica. Los mismos cilindros, los mismos camiones, los mismos 59 mil revendedores — con producto renovable circulando por la misma infraestructura.
El movimiento ya comenzó. En 2025, Brasil registró el primer lote comercial de bio-GLP producido industrialmente, mediante la ruta de Craqueo Catalítico Fluido (FCC), en la Refinería Riograndense, en una asociación entre Ultragaz, Petrobras y Braskem. Copa Energia proyecta producción a escala comercial para 2029.
La pregunta que los operadores del sector deberían hacerse no es "¿el bio-GLP sustituirá al GLP fósil?" sino: cuando el bio-GLP llegue a escala, ¿quién lo va a distribuir? La respuesta más probable es: los mismos agentes que hoy distribuyen el GLP convencional. Siempre que sigan operando.
6. El cuello de botella del acero: la ineficiencia que el sector no resuelve
Existe una crítica al modelo operativo del GLP que circula en el sector desde hace décadas y que nunca encontró una respuesta definitiva. No es regulatoria. No es tecnológica. Es física.
De cada cilindro P13 entregado, más de la mitad del peso transportado es acero.
El P13 contiene 13 kg de gas y pesa entre 14,5 y 15,5 kg vacío. En 33 millones de entregas mensuales, esto representa una ineficiencia logística crónica y medible — en costo de flete, emisiones de transporte y margen del revendedor —, incorporada en el precio final al consumidor. Se estima que entre 125 y 140 millones de cilindros P13 circulan actualmente en el mercado brasileño: cada mes de operación moviliza cerca de una cuarta parte de toda la flota nacional, cargando la misma proporción desfavorable de acero.
La optimización estructural de la cadena del GLP pasa, en algún momento, por abordar esta ecuación. No hay una solución simple: los recipientes de acero existen por razones técnicas y de seguridad que no pueden ignorarse. La regulación del INMETRO y de la ANP sobre los cilindros es rígida y justificada. Pero el debate sobre materiales alternativos más livianos, sobre modelos de recarga en el punto de consumo a mayor escala, y sobre la racionalización del inventario circulante de cilindros, es un debate que el sector no puede seguir postergando.
El operador que sepa reducir el costo del acero — sin comprometer la seguridad — captura margen, amplía competitividad y se posiciona mejor para recibir el combustible renovable que llegará por los mismos recipientes.
Lo que el sector necesita hacer hoy
Lo que separa a los operadores que sobrevivirán a la compresión selectiva de los que serán comprimidos es la capacidad de actuar ahora, antes de que el entorno regulatorio se resuelva y el mercado valore lo que aún es una oportunidad. Cuatro ejes son decisivos:
- Racionalizar la logística para reducir la ineficiencia estructural del acero — mediante optimización de rutas, consolidación de inventario o evaluación de recipientes más livianos compatibles con las normas del INMETRO y de la ANP.
- Preparar la cadena para el bio-GLP, firmando contratos de largo plazo con productores de renovables y posicionando la operación para absorber el producto drop-in cuando llegue la escala comercial — proyectada para 2029 por los primeros en moverse.
- Diversificar la base de clientes hacia segmentos no residenciales — comercial, industrial y agropecuario — que aún valoran la capilaridad del cilindro y presentan menor sensibilidad a la electrificación en el horizonte de diez años.
- Presionar al poder público para que la transición energética sea tecnológicamente neutral — no sesgada hacia la electrificación como única trayectoria legítima.
7. La frontera regulatoria: lo que la ANP aún prohíbe — y lo que el GNL ya abrió
Hay una dimensión del debate regulatorio sobre el GLP que permanece sistemáticamente fuera de los análisis de mercado: la ANP aún prohíbe cuatro usos del producto. El art. 25 de la Resolución ANP n.º 957/2023 veda expresamente el uso del GLP en motores de cualquier tipo (excepto montacargas y equipos industriales de limpieza), saunas, calderas y calentamiento de piscinas. Esta prohibición se remonta a la Resolución CNP n.º 11/1978 — emitida en el apogeo del segundo choque petrolero, cuando Brasil importaba casi el 86% del petróleo que consumía — y fue reiterada durante décadas sin revisión sustantiva.
La propia ANP reconoció el anacronismo. El AIR n.º 2/2025/SDL-CREG/SDL/ANP-RJ, aprobado en junio de 2025 en el ámbito de la Acción Regulatoria 4.17, concluyó — tras un análisis multicriterio con nueve evaluadores internos — que la alternativa más adecuada es la liberación inmediata de todos los usos. La dependencia externa cayó, el Polo GASLUB entró en operación en septiembre de 2024, y la EPE (Empresa de Investigación Energética de Brasil) proyecta un crecimiento de la demanda de apenas 0,3% al año incluso con liberación plena.
El caso más sensible es el uso vehicular — el verdadero tabú regulatorio del GLP brasileño. Mientras 28,3 millones de vehículos circulan con autogás en el mundo (con Turquía, Corea del Sur, Polonia e Italia a la cabeza), y ocho de los diez mayores fabricantes globales producen vehículos a GLP de fábrica, Brasil mantiene una prohibición que trasciende la esfera regulatoria: el art. 1, inciso II, de la Ley n.º 8.176/1991 tipifica como delito contra el orden económico el uso del GLP en vehículos automotores. Una ley surgida del contexto de la invasión de Kuwait en 1990 sigue vigente en 2026. Desde 2019 se tramita en la Cámara de Diputados un proyecto de derogación; aún sin desenlace.
La conexión con la tesis de la infraestructura maleable es directa: una estación de suministro de GLP vehicular no necesita gasoducto ni red eléctrica de alta tensión. Necesita GLP — y este ya llega al 100% de los municipios brasileños. La circularidad que paraliza al GNV simplemente no existe en el GLP.
En este contexto, merece atención un precedente regulatorio producido por la propia ANP en un segmento adyacente. El AIR para la reglamentación del acceso a las infraestructuras esenciales de gas natural (Acción 2.12 de la Agenda 2022-2023, expediente SEI 48610.205614/2022-48), aprobado en diciembre de 2023, aplicó por primera vez de forma estructurada la doctrina de las instalaciones esenciales al downstream de gas natural en Brasil, ante un diagnóstico de concentración extrema (HHI de 9.795 en el Sudeste y 9.806 en el Sur/Centro-Oeste, con Petrobras deteniendo el 99,3% de la capacidad de procesamiento nacional). Este precedente importa al sector del GLP porque el diagnóstico que justificó la intervención en las terminales de GNL es semejante — la cuestión es si, y cuándo, la transponibilidad del principio podrá llegar a ser reconocida.
Conclusión: el sector no va a acabar. Va a seleccionar.
El GLP brasileño tiene fundamentos que lo distinguen de los mercados europeos frecuentemente citados como referencia del declive del combustible. La heterogeneidad social, la dimensión continental, la infraestructura inexistente de alternativas para la población de bajos ingresos y el papel estructural del cilindro como política pública de acceso energético crean una barrera de salida que ninguna proyección de electrificación logra eliminar en un horizonte previsible.
La trampa de la circularidad del gas natural protege al GLP residencial durante más tiempo del que el mercado estima. La llegada del bio-GLP puede no destruir la cadena — puede renovarla. Y la ineficiencia del costo del acero es, al mismo tiempo, el principal punto de vulnerabilidad y la mayor oportunidad de ganancia competitiva para los operadores que sepan abordarla.
La reforma del GLP fue suspendida. El debate sobre el futuro del sector, no. El operador que monitoree este movimiento con antelación no solo sobrevivirá a la selección. Estará en posición de moldearla.
Aviso legal. Este artículo tiene carácter exclusivamente informativo y académico, y refleja el análisis y la opinión personal del autor sobre el sector del GLP y su entorno regulatorio. No constituye asesoría jurídica, recomendación de inversión ni opinión formal del despacho sobre casos concretos, ni debe interpretarse como un dictamen aplicable a situaciones específicas de terceros. Las estimaciones financieras y cuantitativas aquí presentadas fueron calculadas a partir de fuentes públicas — notablemente el AIR ANP n.º 2/2025/SDL-CREG/SDL/ANP-RJ, datos de la EPE y del sistema SIMP de la ANP — mediante metodología propia del autor, con premisas simplificadoras explicitadas en el texto; tienen naturaleza aproximativa y no sustituyen estudios técnicos especializados. Los escenarios prospectivos reflejan expectativas corrientes y están sujetos a revisión ante hechos sobrevinientes. Se permite la reproducción total o parcial de este contenido mediante cita de la fuente y del autor.